Un intercambio descentralizado, comúnmente conocido como DEX, se puede comparar con una bolsa de valores operada por un contrato inteligente en una cadena de bloques Ethereum. Mientras que un DEX y una bolsa de valores permiten a los usuarios intercambiar activos, un intercambio descentralizado negocia criptomoneda exclusivamente. Esto significa que no requiere una autoridad centralizada para operar.
El intercambio descentralizado hace uso de un contrato inteligente para implementar las reglas, ejecutar operaciones y manejar fondos de forma segura cuando sea necesario. Para comprender mejor los intercambios descentralizados, primero analizamos los intercambios centralizados.
¿Qué es un intercambio centralizado?
En términos de finanzas tradicionales, un intercambio financiero ocurre cuando los usuarios intercambian productos y activos financieros. Estos activos financieros generalmente se mantienen en custodia por un intercambio central que recibe pedidos de vendedores y compradores de acciones, valores, productos básicos y divisas, entre otros. Para ejecutar una operación, los usuarios deben enviar una orden al intercambio central.
Estos pedidos se colocan en los libros de pedidos de la bolsa central para completarse más tarde o para completar el pedido junto con un pedido existente en los libros. Esto conduce a la creación de una orden de creador o de una orden de receptor.
Un pedido de fabricante es cuando un intercambio central recibe un pedido y lo coloca en su libro de pedidos, mientras que un pedido de receptor es cuando el intercambio central cumple el pedido tomando uno existente de los libros.
Limitaciones de los intercambios centralizados
Aunque los intercambios centralizados ofrecen una plataforma integral a sus usuarios, existen importantes limitaciones que persuaden a las personas a cambiarse a intercambios descentralizados. Estas limitaciones son:
- Un aspecto clave de los intercambios centralizados es que recopilan los datos de las personas que los usan y los almacenan en un servidor centralizado. Los usuarios también necesitan usar una combinación de correo electrónico y contraseña para acceder a sus fondos, y esa información también se almacena en un servidor centralizado. Esto hace que los servidores sean una plataforma atractiva para los piratas informáticos que pueden verse tentados a enriquecerse rápidamente.
- Los intercambios centralizados también están restringidos por la censura. Un aspecto influyente de las criptomonedas es que están descentralizadas y no pueden ser controladas ni monitoreadas por instituciones gubernamentales u organismos autorizados. Es muy plausible que las instituciones gubernamentales intervengan y restrinjan el acceso a los fondos de un usuario en un banco. De la misma manera, un intercambio centralizado puede sucumbir a las regulaciones gubernamentales que pueden restringir el acceso de un usuario a sus fondos.
Participar en los intercambios de criptomonedas descentralizados es una forma de mitigar tales limitaciones, ya que operan en una red de igual a igual y utilizan algoritmos automatizados para verificar las transacciones.
¿Cómo funcionan los intercambios descentralizados?
Los intercambios de criptomonedas descentralizados no utilizan un servidor de control central o una colección de servidores centrales para regular los datos de sus usuarios. En consecuencia, esto elimina el requisito de que un tercero en custodia retenga los fondos de sus inversores mientras realizan transacciones. Las principales diferencias entre las plataformas centralizadas y descentralizadas son:
- En los intercambios centralizados, los libros de pedidos y los fondos de un usuario son retenidos por el servidor mientras se procesa la transacción. Sin embargo, en los intercambios descentralizados, la necesidad de un servidor centralizado se mitiga por completo. Todas las transacciones se realizan directamente con los pares con la intervención de cualquier servidor central. Esto es increíble ya que todos los fondos de los usuarios están controlados por los participantes de esa transacción.
- Cada vez es más difícil para los intercambios centralizados mantener el anonimato de sus usuarios, ya que el entorno regulatorio que rodea a los intercambios se ha endurecido considerablemente. Por lo tanto, los usuarios no están contentos con compartir información en intercambios centralizados y están más inclinados a realizar transacciones con criptomonedas donde se garantiza el anonimato de sus transacciones. Además, los intercambios descentralizados son equivalentes a la cadena de bloques distribuida que garantiza que todas las transacciones de los usuarios estén cifradas y sean anónimas. Esto asegura la privacidad de todos los usuarios y también la protege de cualquier intervención gubernamental.
Intercambios descentralizados y contratos inteligentes
Los intercambios descentralizados son en realidad contratos inteligentes escritos para permitir a los usuarios intercambiar criptomonedas. Los contratos inteligentes son los que convierten ETH, la moneda nativa de las redes Ethereum, en dinero programable.
Los contratos vienen en forma de aplicaciones o scripts que están programados para operar en la red Ethereum que tiene la capacidad de crear y administrar activos digitales. Los contratos inteligentes permiten a los usuarios crear complejos acuerdos inalterables sin necesidad de la intervención de terceros.
Los usuarios realizan sus transacciones intercambiando sus criptomonedas como ETH por otras monedas o tokens a través de un proceso simple de interacción con los contratos inteligentes de sus billeteras. Cuando envían órdenes comerciales a un intercambio descentralizado, en realidad están enviando una transacción a su contrato inteligente en la cadena de bloques. Algunos de los intercambios tienen órdenes de creador y receptor, mientras que otros tienen grupos o reservas de divisas que están listas para ser intercambiadas o negociadas.
Sus beneficios
Existen fantásticos beneficios para el uso de intercambios descentralizados y los principales beneficios se analizan a continuación:
- Estos intercambios aseguran transacciones rentables y más rápidas. Al eliminar a terceros en el proceso de transacción, el proceso se vuelve mucho más eficiente ya que las transacciones se pueden realizar notablemente más rápido a un costo mucho más reducido. Además, debido a que los usuarios realizan transacciones en una red de igual a igual, hay una reducción masiva en el retraso que generalmente se asocia con el procesamiento de transacciones en intercambios centralizados.
- A diferencia de las plataformas centralizadas que son vulnerables a ser expuestas y pirateadas, lo que lleva a la apropiación indebida de la información, los intercambios descentralizados son mucho más seguros. Existe una posibilidad muy baja de que sucumban a los piratas informáticos, ya que toda la información del usuario no se almacena en un servidor central o en una colección de servidores centrales. En el caso de que un pirata informático logre interceptar el sistema y obtener información confidencial, ese ataque será aislado y será casi imposible obtener acceso a toda la red.
- Los sistemas descentralizados tienen grandes capacidades de integración con carteras de hardware. Pueden integrarse directamente con billeteras como Trezor y Ledger Nano S. Los intercambios centralizados crean un riesgo de ataques de registro de teclas, ya que los usuarios deben ingresar sus claves privadas para mover sus tokens de la billetera a los intercambios. Los intercambios descentralizados, por otro lado, permiten a los usuarios transferir directamente desde sus billeteras de hardware a los contratos inteligentes que se ofrecen.
- Una de las características más atractivas de los intercambios descentralizados es que los usuarios controlan los fondos. No existen autoridades centrales que tengan el control de los fondos de sus usuarios. El control de los fondos está completamente en manos de los usuarios, ya que todas las transacciones se facilitan utilizando una arquitectura de red peer-to-peer.
sus limitaciones
Es importante conocer algunas de las limitaciones que los usuarios pueden experimentar al participar en estos intercambios.
- Tienen menos funcionalidad. En comparación con los intercambios centralizados, los intercambios descentralizados carecen de muchas características útiles, como el comercio de margen y el stop loss. Estas características pueden afectar negativamente el rendimiento de un comerciante. Aunque estas características están en preparación para su introducción en plataformas de intercambio descentralizadas, los intercambios centralizados ya cuentan con estas características.
- Pueden ser difíciles de usar. Los intercambios centralizados han mantenido su popularidad porque sus plataformas son muy fáciles de usar y brindan mucha información útil a sus usuarios. Por el contrario, los intercambios descentralizados pueden ser un poco más complicados ya que los usuarios necesitan navegar a través de muchos contratos inteligentes. Incluso los usuarios experimentados pueden experimentar los efectos negativos de esto y muchos también deben considerar recordar sus claves privadas mientras trabajan en los sistemas.
Estas limitaciones han dado a los usuarios una razón para calificar los sistemas de no fáciles de usar.
Los intercambios más populares
IDEX
IDEX es un intercambio descentralizado que se concentra en el comercio de tokens ERC-20 basados en Ethereum y combina la eficiencia de un intercambio centralizado con la seguridad de la liquidación de blockchain.
La visualización focal consiste en un gráfico de velas japonesas que describe el rendimiento de cualquier activo determinado. Los usuarios pueden analizar las últimas operaciones realizadas en la cadena de bloques y pueden comprar o vender activos sin esfuerzo desde la pantalla principal.
EtherDelta
EtherDelta está diseñado específicamente para intercambiar tokens Ethereum ERC-20 y pares Ethereum. Todo el intercambio funciona con contratos inteligentes basados en Ethereum que son responsables de los depósitos, los retiros y la integración de la billetera.
EtherDelta e IDEX tienen una interfaz de usuario similar, con un gráfico de velas como pantalla principal. Similar a IDEX, EtherDelta también proporciona toda la información vital a los comerciantes en la pantalla principal. Los comerciantes suelen utilizar la plataforma para comprar, vender o retirar sus activos de criptomonedas.
Red de Kyber
Red de Kyber es conocido por ser un intercambio descentralizado seguro, instantáneo y líquido basado en Ethereum para criptomonedas que se basa en el protocolo peer-to-peer.
Este intercambio no tiene una función de registro, lo que permite a los usuarios iniciar sesión directamente a través de una billetera de su elección y comenzar a operar de inmediato. Kyber Network tiene una cantidad significativa de reserva para facilitar las transacciones casi al instante.
Bisq (BitCuadrado)
Bisq ofrece a los comerciantes una aplicación de escritorio que pueden utilizar para negociar sus activos de criptomonedas de forma anónima. Bisq admite monedas fiduciarias y otras criptomonedas alternativas y no requiere información detallada para el registro o la aprobación de una autoridad central. Los comerciantes pueden simplemente descargar la aplicación y comenzar a operar con activos al instante.
El sistema es peer-to-peer sin un solo punto de falla y admite 126 criptomonedas.
Relé de radar
Esta plataforma es otro intercambio descentralizado que se enfoca en el comercio con tokens Ethereum. Relé de radar permite a los usuarios intercambiar sus tokens de Ethereum directamente desde su billetera, mitigando la necesidad de un intermediario. La plataforma es peer-to-peer y cambia tokens entre dos billeteras. Por lo tanto, no hay un servicio de intermediario y los tokens se mueven directamente de un cliente a otro.
A diferencia de las billeteras modernas, Radar Relay nunca tiene la custodia de los tokens y no requiere registros. XNUMX%o retiros. Además, tiene libros de pedidos fuera de la cadena, es interoperable y tiene la capacidad de integrar billeteras.
Red Bancor
Bancor Network es un intercambio descentralizado impulsado por un contrato inteligente que resuelve el problema de liquidez al que se enfrentan muchos intercambios descentralizados. Debido a esta característica, Bancor tiene una red muy estable. Además, la plataforma es menos volátil y ofrece a sus inversores precios constantes para los tokens.
Bancor tiene una aplicación web notable con una excelente interfaz de usuario que los usuarios pueden usar para realizar funciones simples de compra y venta de criptomonedas. A diferencia de IDEX y EtherDelta, la interfaz de usuario de Bancor está ordenada y ha agrupado con precisión los activos del token para facilitar el acceso.
Protocolo Ox y repetidores
La Protocolo 0x es una tecnología multipropósito construida sobre Ethereum. Todos estos tokens son ERC-20 o se comercian usando WETH, también conocido como ETH envuelto.
0x ofrece bases de datos centralizadas, llamadas Relayers, para ayudar a avanzar en los problemas de escalado de Ethereum. Los repetidores facilitan la actividad entre los usuarios antes de interactuar con la cadena de bloques de Ethereum. Estos repetidores funcionan naturalmente como motores de coincidencia fuera de la cadena para emparejar pedidos. Cuando se ejecuta una orden, la transferencia de activos digitales se produce en la cadena.
Protocolo de intercambio aéreo
Protocolo de intercambio aéreo también proviene de la familia Ethereum y no requiere ninguna información de identificación para que los comerciantes comiencen a operar, ni cobran tarifas.
Al igual que 0x, Airswap equilibra cierta actividad fuera de la cadena por eficiencia con otra actividad dentro de la cadena por seguridad. En lugar de Relayers, la actividad fuera de la cadena en Airswap se ejecuta a través de un motor ligero de detección de pares que garantiza que haya una intención real de comprar y vender activos específicos.
Binance DEX
Binance aprovecha la flexibilidad de la cadena de bloques de Ethereum y utiliza validadores elegidos que producen bloques y administran la red.
Para incentivar el mantenimiento honesto, los validadores cobran tarifas específicas por sus servicios. Dado que hay muchos menos nodos en Binance Chain en comparación con Ethereum, Binance DEX puede confirmar transacciones en la red en cuestión de segundos.
Intercambio de 1 pulgada
Intercambio de 1 pulgada es un popular facilitador de intercambios descentralizados que ofrece funciones de intercambio, funciones de orden limitada y funciones de agricultura de rendimiento. Los usuarios pueden conectar su billetera en 1inchexchange y comenzar a usar la plataforma sin requerir información personal detallada. La plataforma utiliza un instrumento llamado token Chi para reducir el costo de ETH Gas, que puede ser costoso.
Changelly
Changelly es otro intercambio descentralizado popular que permite a los usuarios intercambiar criptomonedas al instante. Los usuarios no tienen que conocer la identidad del otro usuario y todo se hace en un instante. Los usuarios pueden intercambiar sus monedas de forma anónima de forma rápida, segura y anónima.
