A technologie blockchain se orgulha da decentralização. Nenhuma entidade central controla a verificação de transações ou définir os preços das moedas. Portanto, é naturel que os desenvolvedores queiram descentralizar comme échanges de criptomoedas. Isso dará aos usuários um melhor controle de seus ativos em criptomoedas para se movimentarem como acharem melhor, por exemplo, para uma carteira quando quiserem jogar no melhor cassino de criptomoedas.
Uniswap é un tentativa de uma equipe de decentralizar uma exchange de cryptomoedas. Este guia explicará o qu'a plataforma faz e como ela difere das changes centralizadas.
Qu'est-ce qu'Uniswap?
Hayden Adams écrit une plate-forme pour les passionnés de cryptographie des jetons trocarem ERC-20. Não depende de uma autoridade central para manter a plataforma. Em vez disso, depende de jetons de trocart comunidade entre si.
Assim, sem uma autoridade central, os usuários da plataforma não precisam pagar taxas de plataforma. Mais important, eles não precisam armazenar suas cryptomoedas em uma exchange para trocar tokens.
Une plate-forme est construite sans Ethereum et usa divers contratos inteligentes para iniciar trocas. Une plate-forme est également compatible avec tous les jetons et cartes ERC-20.
D'autre part, permettez aux utilisateurs de lister n'importe quel token ERC-20 compatible. Ils ont précisément créé un contrat intelligent et un pool de liquidation pour un jeton non répertorié.
Le code de la plate-forme est open source. Isso significa que outros desenvolvedores podem copier seu código e criar seus próprios projetsos de change.
Enfin, não depende de compradores e vendedores correspondants para calcular os preços dos tokens e conclure as negociações. Em vez disso, ele usa pools de liquidez e uma equação matemática simples.
Echanges centralisés vs Echanges décentralisés
Pour mieux comprendre l'importance de cette plate-forme sur le marché des crypto-monnaies, nous avons les principales différences entre un échange centralisé et un échange décentralisé (DEx).
Échanges centralisés
Comme échanges centralizadas são plataformas nas quais os usuários podem negociar, comprar ou vender seus ativos de cryptomoedas. Os usuários precisam fornecer à plataforma informações pessoais, como identificação émetida pelo governmento e comprovante de endereço.
Depois de obter a verificação, eles precisam dépositaire cryptomoedas na exchange e criar uma ordem de venda ou compra. O livro de pedidos é um banco de dados fora da cadeia e ajuda a determinar os preços das moedas usando o volume de negociação e as métricas de oferta e demanda.
Esses tipos de exchanges são os mais populares entre os traders. Isso ocorre porque essas exchanges fornecem aos comerciantes preços estáveis de pares de negociação fiduciária. E as majores exchanges centralizadas têm alta liquidez, como Coinbase e Binance.
Échanges décentralisés
En tant que DEX, por outro lado, não dependem de livros de pedidos para determinar os preços das moedas. Além disso, elas funcionam como redes ponto a ponto. Isso significa que não há intermediários e os usuários precisam armazenar suas criptomoedas em uma carteira.
DExs offre une sécurité plus robuste parce que ces plates-formes ne sont pas armées comme des clés privées des utilisateurs dans l'échange. Donc, même si un hacker attaque un échange, ils obtiennent des informations sur la plate-forme, non sur les utilisateurs.
Comme échanges centralizadas, é claro, armazenam essas chaves na exchage, o que significa que um usuário pode perder todas as suas participações nessa plataforma.
Comme échanges centralizadas também cobram de seus usuários uma variéade de taxas. Isso inclui taxas de câmbio fiduciário para criptomoedas, taxas de administração e taxas de negociação. DExs não cobram taxas, mas podem exigir uma pequena taxa de transação dependendo de qual DEx o usuário escolher.
Os DExs não são altamente regulamentados porque as plataformas não obrigam seus usuários a fornecer informações pessoais. Isso significa que não há garantias de que um DEx seguiria as leis relativas a criptomoedas. Isso tambem significa que essas changes não possuem provenores de seguros confiáveis.
Enfin, as exchanges centralizadas executam ordens em milissegundos devido à sua alta liquidez. Por outro lado, pode levar até um minuto para executar ordens em um DEx.
O problema com échanges décentralisés
Os desenvolvedores descobriram que as exchanges centralizadas ganharam alta liquidez às custas da descentralização. Os usuários precisam contar com essas exchanges para armazenar e gerenciar seus ativos. Os usuários não têm controle total de suas participações, ea maioria das exchanges centralizadas exige que eles depositem uma quantidade mínima de criptomoedas para começar a usar os recursos da plataforma.
Os desenvolvedores queriam criar uma échange verdadeiramente descentralizada, mas encontraram alguns problemas importantes.
Como os usuários não precisam dépositaire criptomoedas na exchange para começar a negociar, as exchanges descentralizadas têm baixa liquidez. Isso significa que não há traders suficientes para criar spreads uniforms na bolsa, resultando em uma plataforma que subvalorizou ou supervalorizou as cryptomoedas. Isso não teria nenhum benefício para um comerciante. Portanto, comme échanges descentralizadas têm baixa liquidez.
Les développeurs tentent de résoudre le problème des entrepreneurs en formation de marché. Ils crient des commandes d'achat et de vente, réduisant ainsi les spreads. Ces formateurs de marché peuvent répondre à la différence entre nos deux.
Isso não funcionou porque a finalidade do blockchain é muito lenta, então os formadores de mercado perderam but ao fazer os pedidos do que poderiam lucrar.
Comment fonctionne un Uniswap ?
Une plate-forme exécutée doit contratos inteligentes na blockchain Ethereum.
Le premier est un contrat d'Exchange, qui gère tout en tant que trocas de token sur la plate-forme.
Le deuxième est un contrat de Factory, qui est responsable de l'ajout de nouveaux jetons sur la plate-forme.
Ele tenta resolver o problema de liquidez usando um protocolo de liquidez automatizado. Une plate-forme oferece às pessoas um incentivo para adicionar tokens e se tornarem provenores de liquidez (LPs).
Une plateforme supplémentaire contient des jetons dans un pool qui constitue un fonds. Les utilisateurs utilisent ce fonds pour exécuter toutes les négociations sur la plateforme. D'autre part, chaque nouveau jeton reçoit votre propre piscine. Les utilisateurs ajoutent précisément des jetons à un pool spécifique.
Os proveores de liquidez recebem um token para o valor de sua participação eo valor total do pool. Par exemple, se um usuário apostar $ 4.000 eo pool valer $ 200.000, ele receberá um token no valor de 2% do pool total. Eles então descontam esse token para receber recompensas das taxas de negociação nesse pool.
Uniswap utilise une équation mathématique pour calculer les prix des jetons dans chaque pool. Et comme les utilisateurs ont posté des jetons dans les pools, ils n'espèrent pas précisément qu'un fournisseur ou un acheteur négocie des jetons. Il est possible de faire en sorte que la négociation d'un pool soit suffisamment liquide.
Quando um LP deseja sair da plataforma e resgatar suas contribuições de token a plataforma destrói o registro da recompensa devida ao LP. Actuellement, une plate-forme cobra taxas de negociação de 0,30%. Une plate-forme armazena os recursos em uma reserve de liquidez.
Formateur de marché automatisé
Elle utilise un formulaire de marché automatisé pour déterminer les prix des marchandises. Il ajuste le prix d'une activité en fonction de son offre et de sa demande et d'une équation mathématique. Le formateur de marché augmente ou diminue les prix des sommes en observant la proportion des quantités d'argent qui sont dans une piscine.
Un utilisateur ajoute précisément un ERC-20 à son école et un autre jeton ERC-20 de même valeur pour démarrer un pool de liquidation. Le formateur de marché utilise alors l'équation x*y=k pour déterminer le prix du jeton.
Par exemple, voir ETH é xe BTC é y, K é um valor constante. Portanto, se um usuário adiciona ETH ao pool ETH/BTC, o valor de ETH diminui porque o usuário adiciona but desse token específico. Vendo que K precisa ser um valor constante, o preço do BTC precisa aumentar para manter o valor K.
En effet, cela signifie que si une piscine est en cours de liquidation, car les prix ne sont pas affectés par les utilisateurs.
Traders d'arbitrage
Une plate-forme dépend des commerçants de l'arbitrage pour les écarts d'équilibre entre les prix significatifs et les différents pools de liquidités. Esses traders tradicionalmente vasculham várias exchanges de criptomoedas para encontrar diferenças de preço. Eles fazem isso para obter lucro com moedas com desempenho inférieur ou supérieur.
Par exemple, voir ETH pour 300 $ na Binance et 400 $ na Coinbase, um trader de arbitragem compraria ETH na Binance eo venderia na Coinbase e ganharia um lucro de 100 $.
Agora, os traders de arbitragem na plataforma Uniswap procuram moedas com desempenho inférieur ou supérieur em diferentes pools e tentam executar negociações até que as discrepâncias de preços desapareçam. Eles fazem isso para alinhar as moedas com os preços de mercado.
Contrats intelligents
Comme nous l'avons mentionné précédemment, la plate-forme est exécutée dans des contrats intelligents. Factory et Exchange sont les deux contrats principaux. Ces contrats de principe sont simples, car les contrats intelligents, très codifiés, ont moins de risques d'erreurs et sont exécutés avec plus d'efficacité.
Les partenaires recommandent des contrats de transport pour l'ajout de plates-formes. Ces contrats interagissent avec les contrats principaux, mais n'en font pas partie.
Esses contratos periféricos incluem o contrato inteligente de biblioteca eo contrato inteligente de roteador. O primeiro permite dados commodees e busca de preços. O segundo tem todas as funções de front-end, como pares multitrade e metatransações, para minimizar a liquidez e priorizar o ETH. O contrato do Roteador depende da Biblioteca para obter informações.
Jetons UNI
O token nativo da plataforma, UNI, é um token de governance. Os detentores do token UNI podem votar em mudanças na plataforma, novos desenvolvimentos e como os tokens são distribuídos pela comunidade.
Os desenvolvedores da plataforma criaram o token UNI para empedir que os usuários migrem para um fork chamado Sushiswap. Este fork ofereceu aos usuários tokens SUSHI para transferir seus fundos do Uniswap. O token deu aos usuários direitos de governmentança e uma recompensa de todas as taxas de transação na nova plataforma.
A Uniswap criou 1 bilhão de tokens UNI e os distribuiu para usuários existentes na plataforma. Cada usuário recebeu 400 jetons UNI.
Portefeuilles
Para negociar na plataforma, os usuários precisam de uma carteira compatível com ERC-20. Eles precisam de um saldo ETH na carteira porque qualquer ação na blockchain Ethereum exige que les usuários paguem taxas de gás com ETH.
Existem muitas carteiras disponíveis para os usuários escolherem, mas a carteira precisa ser sem custódia e fornecer armazenamento a frio. Esses recursos melhoram a segurança e reduzem os riscos envolvidos no hacking de cryptomoedas.
Une série Ledger Nano de carteiras de hardware fornece aos usuários o método mais seguro para armazenar suas cryptomoedas. É um dispositivo físico que armazena as chaves privadas de um usuário. Os usuários podem connectá-lo a outros dispositivos usando um cabo ou Bluetooth. Elle supporte encore plus de 1.250 XNUMX moedas.
La carte Coinbase est une autre option pour les utilisateurs. Les utilisateurs peuvent accéder au Web ou à une application. Cela offre une sécurité et une commodité aux utilisateurs, mais ils sont précis en inscrivant un e-mail pour l'utilisateur.
Ceux qui sont nouveaux dans les cryptomonnaies peuvent utiliser la carte Fortmatic. Il existe une interface utilisateur directe et les utilisateurs ne peuvent pas ajuster précisément la configuration de la carte.
Comment négocier avec Uniswap
Les utilisateurs précisent une carte compatible avec l'ERC-20 et une vente ETH pour les taxes sur le gaz. Il est possible de trouver des paiements lents, moyens ou rapides avec votre service de carte.
Suivez-nous, les utilisateurs précisent la navigation sur uniswap.org et cliquez sur « Usar Uniswap » sur la page. Em seguida, eles precisam conectar a carteira escolhida à plataforma. Eles precisam dar permissionsão de sua carteira e permitir Uniswap.5.
Depois disso, a plataforma dará à pessoa a opção de jetons de trocart. Eles podem selecionar quais jetons trocart. Em seguida, os usuários precisam confirmar a transação de sua carteira ERC-20.
Enfin, les usuários précisent qu'une transaction n'appartient pas à la blockchain Ethereum. Eles então recebem a criptomoeda pela qual trocaram.
concurrents
Existem outras exchanges decentralizadas no mercado com desempenho semelhante ao Uniswap. Sushiswap é ou primeiro concorrente óbvio.
Este DEx executa pools de liquidez e depende da comunidade para votar nas alterações da plataforma. Os detentores de token SUSHI tambem recebem uma recompensa das taxas de transação.
Outro près concorrente da DEx é o Kadenaswap. Stuart Popejoy s'est engagé sur Kadena, une chaîne de blocs hybride qui permet de communiquer avec diférentes règles. Il a confirmé qu'une infrastructure de ponte da Kadena, qui permettait le transfert de jetons de cadeia cruzada, pode lidar com o problema de taxas de gás cada vez mais altas no Ethereum.
En substance, Kadenaswap tente de résoudre la question des hautes taxes de division du gaz des pools de liquidation et des transactions dans diverses catégories.
Conclusion
Uniswap é uma exchange decentralizada, usando pools de liquidez e um sistema automatizado de formador de mercado para obter alta liquidez e calcular os preços das moedas.
Os usuários precisam de uma carteira ERC-20 para usar a plataforma. Eles podem se tornar provenores de liquidez se apostarem um token em um pool de liquidez. Eles receberão uma recompensa de transações nesse pool.
Enfin, une plate-forme résout les problèmes muitos relacionados a trocas de cryptomoedas décentralisées. Mais le problème des hautes taxes de gaz n'existe pas pour Ethereum.
