2021, j'ai eu une année marquée dans le monde criptomoedas. Os ativos digitais inundaram o mercado financeiro, ea Ether Futures está se juntando a suas fileiras. Se você gosta de fazer compras en ligne, jogar em casinos. Os ativos digitais estão se tornando mais versáteis, e seus usos estão se expandindo.
Os Ether futuros agora oferecem aos investidores uma nova maneira de ingressar na indústria .Mas, o que são eles? E como eles se encaixam no quadro geral ?
Qu'est-ce que la négociation future d'Ether ?
Um contrato futuro implique na negociação de um ativo subjacente a um preço definido em uma data futura específica. O ativo subjacente para futuros do Ether est un cryptomoeda Ethereum (ETH). Cependant, lorsque le fournisseur de l'ETH achète les données convenues, les contrats futurs sont liquidés en argent.
Se o preço de liquidação do ETH for maior do que o preço do contrato, o vendedor pagará a diferença — em dólares americanos — entre o preço do contrato eo preço de liquidação. Da mesma forma, se o preço de liquidação for menor que o preço do contrato, o comprador pagará ao vendedor a diferença tambem em dólar.
Mas, que preço eles usam ?
Le contrat futur d'Ether monitora ou preço do ETH en utilisant un Taxa Referencial CME CF Ether-Dollar (ETHUSD_RR). Le système contient des informations de prix sur les négociations de la moeda numérique dans les algumas das principais changes cripto, como: Kraken, Coinbase ou Bitstamp, e então calcula um preço médio ponderado em volume (VWAP) para o ETH diariamente.
Cada contrato é avaliado em 50 ETH et precificado em dólares americanos. Nous avons reçu un maximum de 100 contrats sur la plate-forme de CME Globex. A solução de negociação eletrônica da exchange opera continuamente para atender comerciantes de todas as partes do mundo.
Lorsque le contrat est programmé pour être liquidé, le vendeur a honoré son contrat pour acheter et vendre le contrat, respectivement.
Como os contratos futuros são valorizados ?
Embora os contratos futuros sejam relativamente simples em seu design fondamental, uma pergunta que muitos investidores fazem é : « Como o valor desses contratos é rastreado ? »
Simplement, diferentes plataformas usam diferentes conjuntos de dados de referência que se envolvem em pontos de preço do Ether em tempo real agregados de uma grande diverseade de plataformas de negociação estabelecidas.
O valor do Ethereum sofre uma padronização de preço médio ponderado em volume (VWAP) a cada 24 horas, quando um valor final é usado para liquidar todos os contratos.
Les investisseurs doivent comprendre l'ensemble des prix de référence pour un contrat ou un changement spécifique et garantir qu'ils auront une police de respect et d'expérience. Les investisseurs doivent faire leurs recherches avant de comprendre leurs fonds.
Si un sac à main de ces personnes relâmpago, cela peut faire qu'un contrat soit déjà liquidé plus cedo, deixando les investisseurs dans une situation défavorable.
Les avantages et les inconvénients de la négociation d'éthers futurs
Uma das maiores atrações da negociação de futuros do Ether é a capacidade de obter exposição alavancada à cryptomoeda subjacente por uma pequena fração de seu valor total de mercado. Essentiellement, isso sugere que você pode manipular pequenos movimentos de preço para gerar enormes lucros.
Aqui estão os prós e contras dos contratos de negociação :
Avantages:
- Les investisseurs peuvent être exposés au monde des actifs numériques sans avoir besoin de passer par les bourses de crypto-monnaie non réglementées et s'enregistrent sur des cartes numériques.
- Les investisseurs peuvent utiliser une aide financière pour augmenter l'efficacité de leur capital.
- Les investisseurs sont flexibles, car les détenteurs d'ETH ne peuvent pas voir le prix de l'Ether et obtenir un gain rapide. C'est ainsi qu'ils ouvriront une position dans un futur contrat d'Ether avec l'USDT, alors que tous les gains obtenus avec le contrat seront liquidés dans l'USDT.
- Os investidores podem desfrutar da negociação em um mercado extremamente líquido. Com um volume de negociação de trilhões, um mercado líquido é menos arriscado para os investidores, pois eles podem entrar e sair de suas posições perfeitamente um um deslizamento muito reduzido.
- Les investisseurs qui souhaitent diversifier leurs portefeuilles pour générer plus de revenus et adorer les futurs Ether peuvent développer des stratégies commerciales sophistiquées, comme la négociation de paris, l'arbitrage et la vente courte, par exemple.
Contre:
- Les investisseurs ne sont pas éligibles pour pouvoir bifurquer vers Ethereum
- Os investidores não têm a opção de airdrops — projetos cripto que distribuem tokens gratuitos para investidores. Airdrops généralement são dados quando os investidores completam tarefas específicas, pertem a comunidades ou encorajam os investidores a adotá-las.
- Os futuros do Ether não são adequados para investidores iniciantes, pois há uma barreira de alto nível de entrada para navegar. O valor mínimo de compra de um único contrato custa o equivalente a 50 dólares americanos. Isso é um valor exorbitante para gastar para um retorno especulativo · Os investidores podem potentiellement experimentar um retorno ruim sobre o investimento , já qu'a negociação de futuros do Ether tem um risco de responsabilidade, o que significa que os investidores podem perder muito mais do que apenas seu investimento inicial. Em alguns casos muito raros, os comerciantes ficaram falidos após a negociação de contratos futuros, uma vez que não há limite de quão alto ou baixo o preço de um ativo subjacente pode ir.
- Os contratos futuros do Ether são impulsionados por especulações que podem levar a perdas devastadoras para os investidores, principalement por causa da utilidade e design desses contratos. Investidores que não estão familiarizados com técnicas de gestão financeira, como ordens de stop-loss, são vulneráveis a potenciais perdas.
Utilisez CME pour négocier
Les investisseurs qui souhaitent négocier l'avenir d'Ether dans le CME doivent d'abord configurer un compte dans une société enregistrée. Une fois que le contact a été vérifié et ouvert, les investisseurs ont précisément fait une démarche auprès de leur correteur et ont précisé les montants des contrats négociés.
Os investidores devem especificar um mês de vencimento para o contrato. Comme taxas de transação variam do volume negociado e do tipo de conta utilizada, e todas as taxas associadas aos futuros do Ether esto listadas na plataforma.
L'impact sur les contrats futurs n'a pas de prix pour l'ETH
Os Ether Futuros tornam o Ethereum uma opção muito mais atraente para investidores de cryptomoedas e incentiva a liquidez e rentabilidade do ecossistema cripto, e aumenta sua maturidade geral.
No entanto, em certas circunstâncias, os contratos futuros podem ter um efeito préjudiciable sobre o preço subjacente do Ether.
Se os mercados futuros fecham durante periodos de alta volatilidade do mercado, há a possibilidade de que as lacunas aparecem nos gráficos futuros. Isso significa que o preço fecha em um ponto específico e depois reabre para o novo dia ou semana com um preço totalmente diferente.
Ces lacunes sont préoccupantes lorsque les commerçants levam ou ativo à leur prix original avant qu'ils ne l'acceptent. Dans ces cas-là, le prix de l'activité sous-jacente peut se déplacer en même temps que les traders d'arbitrage profitent de la différence entre les différentes bourses.
Par conséquent, si une lacune apparaît dans le graphique futur de l’Ether, il est possible qu’elle ait un impact direct sur le prix réel de l’Ethereum et provoque une plus grande volatilité.
Pour que les futurs de l'Ether soient-ils importants ?
A negociação do mercado futuro do ETHer atrai novos investidores institucionais para o mercado. Surtout quand on négocie dans de grandes bourses d'avenir comme CME.
Muitas instituições querem mergulhar no mercado de criptomoedas, mas não têm acesso ao mercado spot. Idem, há definitivamente um nicho no mercado futuro do Ether, uma vez que permite que as instituições se envolvam sem acesso explícito.
Un autre avantage est de permettre aux traders d'ETH d'être protégés contre les fluctuations futures des prix.
C’est un outil vital pour la découverte de prix pour les participants au marché. Les futurs Ether offriront aux commerçants des options longues et courtes, pour que ceux-ci ne puissent pas s'engager contre un marché restreint à des positions de données longues.
O crescente interesse em productos de mercado futuro mostra o interesse crescente no desenvolvimento do Ethereum, y compris ETH 2.0, De-Fi et moedas estáveis.
Micro Ether Futuros Os futuros do Micro Ether est une offre plus récente pour les commerçants et foram lançados pelo CME Group en décembre 2021. Essa inovação trouxe maior diversificação aos traders de cryptomeedas, já que os contratos futuros do Micro Ether est intimamente ligados aos Ether futuros originaux. Com base no mesmo índice de referência subjacente, a Taxa referencial CME Ether-Dollar é liquidada em dinheiro.
Tim McCourt, Chefe Global de Índice de Equidade e Produtos de Investimento Alternativo do CME Group, disse :
"Os contratos de micro dimensionados para os Bitcoin futuros e Ether levaram nossa oferta de produtos de cryptomoedas para o próximo nível. Estamos satisfeitos com a adoção antecipada eo rápido crescimento dos futuros da Micro Ether desde o seu lançamento em 6 de dezembro. Esses contratos estão fornecendo mais uma maneira para as instituições financeiras e comerciantes de varejo sofisticados e ativos ganharem exposição a ativos digitais através de nossos mercados de derivativos de cryptomoedas líquidos e confiáveis.
Os Micro Ether n'a donné aucun indice, car il a été créé avec une collaboration avec Crypto Facilities, pour le prix réel d'un Ether avec des dollars américains. O índice faz referência a dados de preços e usa transações e atividades de livros de pedidos de muitas exchanges de cryptomoedas, incluindo Kraken e Bitstamp.
O contrato futuro do Micro Ether incorpora apenas 1/10 do valor nocional do contrato original. A CME certamente está olhando bem para 2022 e diz que os futuros da Micro Ether abrem uma via diferente no promiser mercado futuros cripto que dará novo acesso a investidores de varejo ou aqueles que procuram desviar para diferentes mercados ou até que lutam para participerr por causa da capitalisation limitée.
Curieusement, cette sortie a eu lieu quelques mois après la sortie future des Micro Bitcoin.
Dernières pensées
Estes são certamente tempos emocionantes para investidores que querem diversificar suas carteiras em 2022. Embora todos estejam apostando no hype cripto e os NFTs tenham se mostrado um success so em 2021, talvez os investidores vejam também os Ether futuros como uma opção sólida de investimento para complementar suas carteiras atuais.
Ao negociar contratos futuros, os investidores podem lucrar com os movimentos futuros de preços do Ether e entrar no mercado de cryptomoedas sem ter que passar por exchanges cripto não regulamentadas.
Faça sua pesquisa antes de comprometer seus fundos para quaisquer contratos futuros – Boa Sorte !
