As криптовалюты приобрели известность за последние несколько лет, мир познакомился с первоначальным предложением монет, также известным как ICO. Эти организации почти эквивалентны первичному публичному предложению или IPO и служат способом финансирования многообещающих криптовалют или криптопроектов.
В этой статье мы рассмотрим ICO. В частности: что это такое, как они работают, их преимущества и недостатки.
Что такое ICO?
Как указывалось выше, ICO — это криптоэквивалент IPO, который в основном существует для стартапов для сбора средств на свои проекты. Любая компания, желающая привлечь капитал для разработки и создания услуги, монеты или приложения, может запустить предложение для достижения конкретной инвестиционной цели.
Инвесторы, заинтересованные в предоставлении части капитала, могут купить предложение и после этого обычно получают токены от компании в обмен. Токен может представлять долю в криптокомпании или иметь некоторую полезность в сервисной экосистеме компании.
Первое предложение было проведено в 2013 году компанией Mastercoin (теперь Omni Layer), но Ethereum создал самое известное предложение в криптокругах в 2014 году. сеть приложений.
Как они работают?
Хотя общая предпосылка достаточно проста, как работают эти предложения?
Стартапы, стремящиеся привлечь капитал через предложение, обычно создают технический документ. В этом официальном документе представлен план проекта стартапа. В частности, в нем подробно описывается, что влечет за собой проект, какие потребности он удовлетворяет в рамках экосистемы рынка, инвестиционная цель и как долго продлится публичное предложение, среди некоторых других.
После объявления и начала кампании публичного предложения инвесторы часто покупают токены проекта либо в цифровой, либо в фиатной валюте. Хотя эти токены можно использовать в рамках экосистемы услуг компании, они также используются в качестве представителей доли внутри компании. Другими словами, их можно сравнить с владением акциями, хотя токены не имеют внутренней стоимости, как акции.
Деньги возвращаются потенциальным инвесторам, если минимальная цель финансирования не достигнута. Если ICO проходит успешно, привлеченный капитал затем используется для финансирования целей проекта компании.
Что нужно сделать перед инвестированием
Инвесторам потребуется криптовалютный кошелек и учетная запись для покупки доли в проекте стартапа.
Однако потенциальные инвесторы не должны просто погружаться в предложение без предварительного изучения его (и того, какую нишу компания претендует на то, чтобы оно заняло). Хороший инвестор изучит команду стартапа, а также силу проекта в целом, прежде чем инвестировать. Этого недостаточно: изучите технический документ, команду разработчиков и членов совета директоров, прежде чем инвестировать.
Найти инвестиционное предложение не всегда просто, но информацию можно почерпнуть из интернет-ресурсов. Поскольку компании, которые запускают предложения, создают много шума для своего потенциального продукта, инвесторы могут посещать многочисленные дискуссионные форумы и т.п., чтобы найти эту информацию. Кроме того, некоторые сайты объединяют доступные предложения, что упрощает исследование, поскольку инвесторы могут сравнивать и сопоставлять то, что там есть.
Разница между ICO и IPO
Компании, не работающие в криптовалюте, собирают средства несколькими способами.
Обычный постепенный рост и развитие за счет прибыли удерживают компанию в долгу только перед самими собственниками. Альтернативой является поиск внешних инвестиций для запуска проектов компании. Конечно, загвоздка здесь в том, что эти внешние инвесторы часто владеют долей в этих компаниях, пропорциональными их инвестициям.
Еще один способ привлечения средств — привлечение капитала за счет государственных инвестиций. Это делается путем продажи акций инвесторам через IPO.
Противопоставление ICO и IPO
В отличие от IPO, в первую очередь связанных с инвестициями, ICO предлагает возможность лицам, заинтересованным в конкретном проекте, сродни краудфандингу. Конечно, всегда есть предположение, что будет возврат инвестиций в той или иной форме, обычно в виде предложения токенов. Сходство с краудфандингом — вот почему эти предложения часто называют краудсейлами.
Есть также два других различия между IPO и ICO. Как указано выше, они не регулируются в той степени, в какой регулируются IPO, а это означает, что нет организаций, которые контролируют их операции. Второе отличие заключается в их децентрализации из-за характера системы блокчейна, обеспечивающей различные типы структуры, которую могут принимать предложения.
В первом типе структуры компания может установить определенный лимит финансирования, представляющий собой статическое предложение доступных токенов. Другая структура заключается в том, чтобы иметь ограниченное предложение, но затем иметь динамичное финансирование. Динамическое финансирование означает, что при распределении токенов их общая цена будет выше, чем окончательные полученные средства.
Другая структура заключается в том, чтобы иметь динамическую поставку токенов, которая увеличивается в зависимости от суммы полученного финансирования. Другими словами, цена токена статична, но общее количество токенов не ограничено, пока действует предложение.
Преимущества и недостатки ICO
Теперь, когда мы рассмотрели общие характеристики ICO, мы рассмотрим основные преимущества и недостатки инвестирования.
Основные преимущества
Начнем с положительных сторон. Есть очевидные преимущества для компаний, которые создали предложение, но какие преимущества они несут для инвесторов?
В то время как обычные инвестиции IPO предоставляют акции в определенных акциях, ICO не предоставляют акции как таковые. Вместо этого инвесторы получат токен криптовалюты, который можно было бы считать эквивалентом блокчейна. Создать эти токены достаточно просто, и они не имеют никаких юридических гарантий или внутренней ценности.
Основная причина инвестирования в получение токенов заключается в потенциально огромной отдаче от инвестиций, которую могут обеспечить некоторые предложения. В случае успеха стоимость токена поднимется выше установленной цены, создавая краткосрочную прибыль.
В долгосрочной перспективе постоянный рост криптовалютного проекта принесет дальнейшую прибыль. Действительно, благодаря этим инвестициям многие инвесторы превратились в миллионеров. В случае успеха существует потенциал для массового роста и высокой отдачи от инвестиций.
Основные недостатки
Конечно, у инвестиций в ICO есть и обратная сторона, поскольку с момента их создания они выявили новые проблемы и проблемы. Энтузиазм инвесторов, увидевших истории успеха конкретных предложений, стал причиной многих рискованных инвестиций.
Из-за их нерегулируемого характера основная проблема с предложениями заключается в том, что существует бесчисленное количество случаев мошенничества, на которые следует обратить внимание. Инвесторы должны провести достаточное исследование, иначе они могут стать жертвами этих ловушек. Что еще хуже, поскольку правительственные организации не контролируют их операции, инвестор потеряет деньги, которые он вложил в предложение, если что-то произойдет.
Из-за огромного количества мошенничеств в некоторых странах запрещены предложения для обеспечения стабильности финансовых рынков. В результате регулирование приняло форму запрета, а не фактического контроля над существующими предложениями.
Часто мошенники напоминают настоящие, с веб-сайтом и обещаниями грандиозного видения. Тех, кто становится их жертвой, часто просят внести свои монеты на скомпрометированный крипто-кошелек.
После этого мошенники «накачивают и сбрасывают» свои монеты. Это когда мошенники создают ажиотаж для конкретного предложения, чтобы создать и поддерживать достаточный интерес, тем самым завышая стоимость токенов, прежде чем сбрасывать токены для быстрой и легкой прибыли.
Потенциальные инвесторы никогда не знают наверняка, потеряют ли они после инвестирования. На каждый Эфириум бесчисленное множество других стремится забрать деньги и сбежать. И наоборот, могут быть просто плохо продуманные проекты, которые никогда не будут успешными после этапа планирования из-за проблем с масштабированием.
Знание потенциала мошенничества и мошенничества имеет решающее значение для успешных инвестиций.
Обратите внимание на заманчивую перспективу
В этой статье подробно описан общий обзор ICO. В частности, было рассмотрено, что они из себя представляют, как они работают и что должен сделать потенциальный инвестор, прежде чем расстаться со своими деньгами. После этого он сравнил различия между ICO и IPO, прежде чем подробно описать основные преимущества и недостатки инвестирования в эти предложения.
В конце концов, эти предложения представляют собой новый способ инвестирования в интересные новые криптопроекты, которые могут обеспечить большую отдачу от инвестиций. Обратной стороной этого является их нерегулируемый характер, дающий возможность мошенникам и мошенникам обманывать ничего не подозревающих инвесторов. Действуйте осторожно и всегда проявляйте должную осмотрительность.
