Sàn giao dịch phi tập trung, thường được gọi là DEX, có thể được so sánh với sàn giao dịch chứng khoán được vận hành bởi hợp đồng thông minh trên chuỗi khối Ethereum. Trong khi DEX và sàn giao dịch chứng khoán đều cho phép người dùng giao dịch tài sản, thì một sàn giao dịch phi tập trung giao dịch cryptocurrency duy nhất. Điều này có nghĩa là nó không yêu cầu cơ quan quản lý tập trung để vận hành.

Sàn giao dịch phi tập trung sử dụng hợp đồng thông minh để thực hiện các quy tắc, thực hiện giao dịch và xử lý tiền một cách an toàn khi được yêu cầu. Để hiểu rõ hơn về các sàn giao dịch phi tập trung, trước tiên chúng ta phân tích các sàn giao dịch tập trung.

Sàn giao dịch tập trung là gì?

Về mặt tài chính truyền thống, trao đổi tài chính xảy ra khi người dùng giao dịch hàng hóa và tài sản tài chính. Các tài sản tài chính này thường được giữ an toàn bởi một sàn giao dịch trung tâm, nơi nhận lệnh từ cả người bán và người mua đối với cổ phiếu, chứng khoán, hàng hóa và tiền tệ, v.v. Để thực hiện giao dịch, người dùng phải gửi đơn đặt hàng đến sàn giao dịch trung tâm.

Các đơn đặt hàng này hoặc được đưa vào sổ đặt hàng của sàn giao dịch trung tâm để hoàn thành sau đó hoặc điền vào đơn đặt hàng cùng với đơn đặt hàng hiện có trên sách. Điều này dẫn đến việc tạo ra Đơn đặt hàng của Người tạo hoặc Đơn hàng của Người làm.

Đơn đặt hàng của người tạo là khi một sàn giao dịch trung tâm nhận được một đơn đặt hàng và đưa nó vào sổ đặt hàng của họ, trong khi đơn đặt hàng của người mua là khi sàn giao dịch trung tâm hoàn thành đơn đặt hàng bằng cách lấy một trong những cuốn sách hiện có.

Hạn chế của các sàn giao dịch tập trung

Mặc dù các sàn giao dịch tập trung cung cấp một nền tảng toàn diện cho người dùng của họ, nhưng vẫn có những hạn chế lớn thuyết phục mọi người chuyển sang các sàn giao dịch phi tập trung. Những hạn chế này là:

  • Một khía cạnh quan trọng của các sàn giao dịch tập trung là họ thu thập dữ liệu của những người sử dụng chúng và lưu trữ nó trong một máy chủ tập trung. Người dùng cũng cần sử dụng kết hợp email và mật khẩu để truy cập tiền của họ và thông tin đó cũng được lưu trữ trên một máy chủ tập trung. Điều này làm cho các máy chủ trở thành một nền tảng hấp dẫn cho các tin tặc, những người có thể bị cám dỗ để làm giàu nhanh chóng.
  • Các sàn giao dịch tập trung cũng bị hạn chế bởi kiểm duyệt. Một khía cạnh có ảnh hưởng của tiền điện tử là nó được phân cấp và không thể bị kiểm soát hoặc giám sát bởi các tổ chức chính phủ hoặc cơ quan có thẩm quyền. Việc các tổ chức chính phủ can thiệp và hạn chế quyền truy cập vào tiền của người dùng tại ngân hàng là rất chính đáng. Cũng như vậy, một sàn giao dịch tập trung có thể chống lại các quy định của chính phủ có thể hạn chế quyền truy cập của người dùng vào tiền của họ.

Tương tác với các sàn giao dịch tiền điện tử phi tập trung là một cách để giảm thiểu những hạn chế như họ hoạt động trên mạng ngang hàng và sử dụng các thuật toán tự động để xác minh các giao dịch.

Các sàn giao dịch phi tập trung hoạt động như thế nào?

Các sàn giao dịch tiền điện tử phi tập trung không sử dụng máy chủ kiểm soát trung tâm hoặc tập hợp các máy chủ trung tâm để điều chỉnh dữ liệu của người dùng. Do đó, điều này loại bỏ yêu cầu đối với bên thứ ba ký quỹ để giữ lại tiền của các nhà đầu tư của họ trong khi họ thực hiện các giao dịch. Sự khác biệt chính giữa các nền tảng tập trung và phi tập trung là:

  • Trong các sàn giao dịch tập trung, sổ lệnh và tiền của người dùng do máy chủ nắm giữ trong khi giao dịch đang được xử lý. Tuy nhiên, trong các sàn giao dịch phi tập trung, nhu cầu về một máy chủ tập trung hoàn toàn được giảm thiểu. Tất cả các giao dịch được thực hiện trực tiếp với các đồng nghiệp với sự can thiệp của bất kỳ máy chủ trung tâm nào. Điều này thật đáng kinh ngạc vì tất cả tiền của người dùng đều được kiểm soát bởi những người tham gia giao dịch đó.
  • Ngày càng khó để các sàn giao dịch tập trung duy trì tính ẩn danh của người dùng vì môi trường pháp lý xung quanh các sàn giao dịch đã thắt chặt hơn đáng kể. Do đó, người dùng không hài lòng với việc chia sẻ thông tin trên các sàn giao dịch tập trung và có xu hướng giao dịch bằng tiền điện tử nhiều hơn, nơi tính ẩn danh của các giao dịch của họ được đảm bảo. Ngoài ra, các sàn giao dịch phi tập trung tương đương với chuỗi khối phân tán đảm bảo rằng tất cả các giao dịch của người dùng đều được mã hóa và ẩn danh. Điều này làm cho quyền riêng tư của tất cả người dùng trở nên chắc chắn và cũng bảo vệ quyền riêng tư khỏi bất kỳ sự can thiệp nào của chính phủ.

Trao đổi phi tập trung và Hợp đồng thông minh

Các sàn giao dịch phi tập trung thực sự là các hợp đồng thông minh được viết để cho phép người dùng giao dịch tiền điện tử. Hợp đồng thông minh là những gì chuyển đổi ETH, tiền tệ bản địa của mạng Ethereum, thành tiền có thể lập trình được.

Các hợp đồng có dạng ứng dụng hoặc tập lệnh được lập trình để hoạt động trên mạng Ethereum có khả năng tạo và quản lý tài sản kỹ thuật số. Hợp đồng thông minh cho phép người dùng xây dựng các thỏa thuận phức tạp không thể thay đổi mà không cần bất kỳ sự can thiệp nào của bên thứ ba.

Người dùng thực hiện giao dịch của họ bằng cách giao dịch tiền điện tử của họ như ETH cho các đồng tiền hoặc mã thông báo khác thông qua một quá trình tương tác đơn giản với các hợp đồng thông minh từ ví của họ. Khi họ gửi các lệnh giao dịch đến một sàn giao dịch phi tập trung, họ thực sự đang gửi một giao dịch tới hợp đồng thông minh của họ trên blockchain. Một số sàn giao dịch có lệnh của người tạo và người nhận trong khi những sàn khác có trữ lượng hoặc dự trữ tiền tệ sẵn sàng được hoán đổi hoặc giao dịch.

Lợi ích của họ

Có những lợi ích tuyệt vời khi sử dụng các sàn giao dịch phi tập trung và những lợi ích chính được thảo luận dưới đây:

  • Các sàn giao dịch này đảm bảo giao dịch hiệu quả về chi phí và nhanh hơn. Bằng cách loại bỏ các bên thứ ba trong quá trình giao dịch, quy trình trở nên hiệu quả hơn nhiều vì các giao dịch có thể được thực hiện nhanh hơn đáng kể với chi phí giảm nhiều. Hơn nữa, bởi vì người dùng đang giao dịch trên mạng ngang hàng, nên có một sự giảm thiểu đáng kể về độ trễ thường liên quan đến việc xử lý các giao dịch trên các sàn giao dịch tập trung.
  • Không giống như các nền tảng tập trung dễ bị lộ và bị tấn công dẫn đến thông tin bị chiếm đoạt, các sàn giao dịch phi tập trung an toàn hơn nhiều. Khả năng rất thấp là họ không thể khuất phục trước tin tặc vì tất cả thông tin người dùng không được lưu trữ trên máy chủ trung tâm hoặc tập hợp các máy chủ trung tâm. Trong trường hợp một hacker thành công trong việc đánh chặn hệ thống và lấy được thông tin nhạy cảm, thì cuộc tấn công đó sẽ bị cô lập và việc truy cập vào toàn bộ mạng gần như là không thể.

  • Hệ thống phi tập trung có khả năng tích hợp tuyệt vời với ví phần cứng. Họ có thể tích hợp trực tiếp với các ví như ký gửi an toànLedger Nano S. Các sàn giao dịch tập trung tạo ra rủi ro cho các cuộc tấn công keylogging vì người dùng được yêu cầu nhập khóa riêng của họ để chuyển token của họ từ ví sang sàn giao dịch. Mặt khác, các sàn giao dịch phi tập trung cho phép người dùng chuyển trực tiếp từ ví phần cứng sang các hợp đồng thông minh được cung cấp.

  • Một trong những tính năng hấp dẫn nhất của các sàn giao dịch phi tập trung là người dùng kiểm soát tiền. Không có chính quyền trung ương nào có quyền kiểm soát tiền của người dùng của họ. Việc kiểm soát tiền hoàn toàn nằm trong tay người dùng, vì tất cả các giao dịch đều được tạo điều kiện thuận lợi bằng cách sử dụng kiến ​​trúc mạng ngang hàng.

Hạn chế của họ

Điều quan trọng là phải biết một số hạn chế mà người dùng có thể gặp phải khi tham gia vào các sàn giao dịch này.

  • Chúng có ít chức năng hơn. Khi so sánh với các sàn giao dịch tập trung, các sàn giao dịch phi tập trung thiếu nhiều tính năng hữu ích như giao dịch ký quỹ và cắt lỗ. Những tính năng này có thể ảnh hưởng tiêu cực đến hoạt động của một nhà giao dịch. Mặc dù các tính năng này đang trong quá trình giới thiệu trên các nền tảng trao đổi phi tập trung, nhưng các sàn giao dịch tập trung đã có sẵn các tính năng này.
  • Chúng có thể khó sử dụng. Các sàn giao dịch tập trung đã duy trì sự phổ biến vì nền tảng của họ rất dễ sử dụng và chúng cung cấp rất nhiều thông tin hữu ích cho người dùng. Ngược lại, các sàn giao dịch phi tập trung có thể phức tạp hơn một chút vì người dùng cần điều hướng qua nhiều hợp đồng thông minh. Ngay cả những người dùng dày dạn kinh nghiệm cũng có thể gặp phải những tác động tiêu cực của việc này và nhiều người cũng phải cân nhắc việc ghi nhớ các khóa riêng của họ khi làm việc trên hệ thống.

Những hạn chế này đã cho người dùng lý do để coi hệ thống là không thân thiện với người dùng.

IDEX

IDEX là một sàn giao dịch phi tập trung tập trung vào việc giao dịch các mã thông báo ERC-20 dựa trên Ethereum và kết hợp hiệu quả của một sàn giao dịch tập trung với sự an toàn của dàn xếp blockchain.

Màn hình tiêu điểm bao gồm biểu đồ hình nến Nhật Bản mô tả hiệu suất của bất kỳ tài sản cụ thể nào. Người dùng có thể phân tích các giao dịch mới nhất được thực hiện trên blockchain và có thể dễ dàng mua hoặc bán tài sản từ màn hình chính.

EtherDelta

EtherDelta được xây dựng đặc biệt để giao dịch mã thông báo Ethereum ERC-20 và các cặp Ethereum. Toàn bộ sàn giao dịch được cung cấp bởi các hợp đồng thông minh dựa trên Ethereum chịu trách nhiệm gửi tiền, rút ​​tiền và tích hợp ví.

EtherDelta và IDEX có giao diện người dùng tương tự, với biểu đồ hình nến làm màn hình chính. Tương tự như IDEX, EtherDelta cũng cung cấp tất cả các thông tin quan trọng cho các nhà giao dịch trên màn hình chính. Các nhà giao dịch thường sử dụng nền tảng này để mua, bán hoặc rút tài sản tiền điện tử của họ.

Mạng Kyber

Mạng Kyber được biết đến là một sàn giao dịch phi tập trung dựa trên Ethereum an toàn, tức thì và thanh khoản cho các loại tiền điện tử dựa trên giao thức ngang hàng.

Sàn giao dịch này không có tính năng đăng ký, cho phép người dùng đăng nhập trực tiếp qua ví mà họ chọn và bắt đầu giao dịch ngay lập tức. Kyber Network giữ một lượng dự trữ đáng kể để tạo điều kiện cho các giao dịch gần như ngay lập tức.

Bisq (BitSquare)

bisq cung cấp cho các nhà giao dịch một ứng dụng máy tính để bàn mà họ có thể sử dụng để giao dịch ẩn danh tài sản tiền điện tử của mình. Bisq hỗ trợ tiền tệ fiat và các loại tiền điện tử thay thế khác và không yêu cầu thông tin chi tiết để đăng ký hoặc phê duyệt từ cơ quan trung ương. Các nhà giao dịch chỉ có thể tải xuống ứng dụng và bắt đầu giao dịch tài sản ngay lập tức.

Hệ thống ngang hàng không có điểm lỗi nào và hỗ trợ 126 loại tiền điện tử.

Rơle radar

Nền tảng này là một sàn giao dịch phi tập trung khác tập trung vào giao dịch với các mã thông báo Ethereum. Rơle radar cho phép người dùng giao dịch mã thông báo Ethereum của họ trực tiếp từ ví của họ, giảm thiểu nhu cầu về người trung gian. Nền tảng này là ngang hàng và thay đổi mã thông báo giữa hai ví. Do đó, không có dịch vụ trung gian và các mã thông báo di chuyển trực tiếp từ khách hàng này sang khách hàng khác.

Không giống như các ví hiện đại, Radar Relay không bao giờ giữ quyền quản lý các mã thông báo và không yêu cầu đăng ký, tiền gửi, hoặc là rút tiền. Ngoài ra, nó có sổ đặt hàng ngoài chuỗi, có thể tương tác và có khả năng tích hợp ví.

Mạng Bancor

Bancor Mạng là một hợp đồng thông minh trao đổi phi tập trung được cung cấp để giải quyết vấn đề thanh khoản mà nhiều sàn giao dịch phi tập trung đang phải đối mặt. Do tính năng này, Bancor có một mạng lưới rất ổn định. Hơn nữa, nền tảng này ít biến động hơn và cung cấp cho các nhà đầu tư giá không đổi cho các mã thông báo.

Bancor có một ứng dụng web đáng chú ý với giao diện người dùng tuyệt vời mà người dùng có thể sử dụng để thực hiện các chức năng đơn giản của việc mua và bán tiền điện tử. Không giống như IDEX và EtherDelta, giao diện người dùng của Bancor không lộn xộn và đã nhóm chính xác các tài sản mã thông báo để dễ dàng truy cập.

Ox Protocol và Relayers

Mô hình Giao thức 0x là một công nghệ đa năng được xây dựng dựa trên Ethereum. Tất cả các mã thông báo này đều là ERC-20 hoặc giao dịch bằng cách sử dụng WETH, hay còn được gọi là ETH được bao bọc.

0x cung cấp cơ sở dữ liệu tập trung, được gọi là Relayers, để giúp cải thiện các vấn đề mở rộng quy mô của Ethereum. Bộ chuyển tiếp tạo điều kiện thuận lợi cho hoạt động giữa những người dùng trước khi tương tác với chuỗi khối của Ethereum. Các Relayer này tự nhiên hoạt động như một động cơ khớp ngoài chuỗi để ghép nối các lệnh. Khi một đơn đặt hàng được thực hiện, việc chuyển giao các tài sản kỹ thuật số diễn ra trên chuỗi.

Giao thức Airswap

Giao thức Airswap cũng bắt nguồn từ họ Ethereum và không yêu cầu bất kỳ thông tin nhận dạng nào để các nhà giao dịch bắt đầu giao dịch và họ cũng không tính phí.

Giống như 0x, Airswap cân bằng một số hoạt động ngoài chuỗi để mang lại hiệu quả với hoạt động trên chuỗi khác để bảo mật. Thay vì Relayers, hoạt động ngoài chuỗi trong Airswap được thực hiện thông qua một công cụ khám phá ngang hàng nhẹ để đảm bảo rằng có ý định thực sự để mua và bán các tài sản cụ thể.

Binance DEX

Binance tận dụng tính linh hoạt của chuỗi khối Ethereum và sử dụng Trình xác thực được bầu chọn để tạo ra các khối và quản lý mạng.

Để khuyến khích bảo trì trung thực, Người xác thực tính phí cụ thể cho các dịch vụ của họ. Vì có ít nút hơn trên Chuỗi Binance khi so sánh với Ethereum, Binance DEX có thể xác nhận các giao dịch trên mạng chỉ trong vài giây.

Trao đổi 1Inch

1Inchexchange là một công cụ hỗ trợ phổ biến của các sàn giao dịch phi tập trung cung cấp các tính năng hoán đổi, tính năng đặt hàng giới hạn và các tính năng canh tác lợi nhuận. Người dùng có thể kết nối ví của họ trên 1inchexchange và bắt đầu sử dụng nền tảng này mà không yêu cầu thông tin cá nhân chi tiết. Nền tảng sử dụng một công cụ được gọi là mã thông báo Chi để giảm chi phí của ETH Gas, vốn có thể rất tốn kém.

Changelly

Changelly là một sàn giao dịch phi tập trung phổ biến khác cho phép người dùng trao đổi tiền điện tử ngay lập tức. Người dùng không cần phải biết danh tính của người dùng khác và mọi thứ được thực hiện ngay lập tức. Người dùng có thể trao đổi ẩn danh đồng tiền của họ một cách nhanh chóng, an toàn và ẩn danh.